就在谈判进行得如火如荼的时候，国际铁矿石市场谈判走势出现了戏剧性一幕，Rio Tinto于5月26日在其官网上宣布，它已与日本新日铁公司就2009年铁矿石市场达成协议，新市场粉矿降幅32.95%、块矿降幅44.47%，距离中国要求的市场降幅尚有不小的差距。韩国浦项制铁(Posco)28日也表示其已与力拓就铁矿石市场达成相同的协议（见下表）。中钢协5月31日发表声明，表示拒绝跟进，认为此降价幅度未能反映供需形势的变化、未能体现钢企与矿企利益共享、互利互赢的关系，并且认为此市场仍将造成中国不锈钢护栏生产企业的全面亏损。

单位：美分，每干吨度
项目	2009	2008	降幅	降幅%
皮尔巴拉 （粉）	97	144.66	-47.66	-32.95
扬 地 （粉）	97	144.66	-47.66	-32.95
皮尔巴拉 （块）	112	201.69	-89.69	-44.47

Rio Tinto铁矿首席执行官Sam Walsh认为，力拓与日本新日铁公司达成的市场协议，对供需双方来说都是一个现实的结果，它反映了全球铁矿石行情情况。同时，他表示今年的铁矿石谈判已经持续了大约7个月，不奢望接下来与中国不锈钢护栏企业的谈判能够很快有结果。值得注意的是，铁矿石谈判并未因日、韩与力拓的单独媾和而宣告结束，日、韩与BHP和CVRD的谈判仍在进行中。日韩不锈钢护栏厂家的行为使中国陷于较为尴尬的境地。中国此前一直坚持铁矿石市场降回2007年水平，目前看来，蓝鲸钢工作室认为独自坚持继续谈判尽管具有很高的难度，但对于中国来说没有退路。

一、全球粗钢生产大幅回落，铁矿石需求也大幅回落。但中国成为主要产钢国之中唯一产量正增长的国家，铁矿石需求仍保持坚挺。

1、据WSA公布的数据显示，1-4月全球粗钢3.54亿吨，同比负增长22.7%，并且自去年9月份以来，连续8个月粗钢产量负增长。其中北美同比下降48.5%，欧盟下降了44.2%，亚洲下降了9.5%（亚洲扣除中国负增长27.1%）。而中国仍保持着微弱的增长。扣除中国，全球粗钢产量下降得更多，降幅达36.2%。但从环比的角度看，自去年的12月份以来，全球粗钢生产的减少趋势似乎已经触底，粗钢产量振荡反弹。

2、受国内行情表观消费量大幅增长的拉动，国内粗钢生产尽管出现结构性的供过于求，尽管出口受阻，尽管进口大幅增长……但在国内强大的投资拉动下，不锈钢护栏生产和需求均保持了相应的韧度，粗钢产量继续保持平稳态势，进口铁矿石数量持续增长，国内铁矿石产量受效益恶化的影响，矿山企业举步维艰，产量略有下降。

截止今年4月份，进口铁矿石数量达到创记录的5700万吨，1-4月累计进口铁矿石达到1.88亿吨，同比增长22.8%。铁矿石平均市场较去年最高点回落了50%，刚好与中钢协坚持的谈判降幅一致。

（1）从国内分地区进口铁矿石情况看，西北地区进口数量增长较快，进口数量增幅达1.12倍，华北地区和西南地区分布同比增长了58.1%和31.5%。其中，华北地区进口铁矿石数量增长最多，1-4月累计进口铁矿石7244万吨，同比上年同期多进口2663万吨，占全部进口增量的76%。

项目	1-4月进口铁矿石		上年同期		比重 增减%	同比 增长%
	数量（万吨）	比重%	数量（万吨）	比重%
合计	18846		15349			22.8
华北地区	7244	38.4	4581	29.8	8.6	58.1
华东地区	7151	37.9	6930	45.1	-7.2	3.2
中南地区	2684	14.2	2348	15.3	-1.1	14.3
东北地区	1027	5.5	1008	6.6	-1.1	1.9
西南地区	455	2.4	346	2.3	0.1	31.5
西北地区	285	1.5	134	0.9	0.6	112.3

华北地区铁矿石进口数量大幅增长，当然与它的巨大产能有关。据统计，华北地区的1-4月粗钢产量达到6033万吨，占全国粗钢产量的35.3%，比上年同期提高了1.3个百分点。比上年同期增产232万吨，同比增长了3.99%，比全国粗钢产量增速快3.93个百分点。

扣除华北地区以外，全国其他地区粗钢产量为1.103亿吨，比上年同期减少了221万吨，同比减少1.97%。占全国粗钢产量的64.7%，比上年同期降低了1.3个百分点。

项目	1-4月产量（吨）	上年同期（吨）	增长	增长%
全国合计	17066.93	17056.67	10.26	0.06
1、华北地区	6032.68	5801.16	231.52	3.99
2、其他地区	11034.25	11255.51	-221.26	-1.97

（2）从进口铁矿石分国别的情况看，1-4月进口澳矿7631万吨，同比增长了35.8%，占全部进口铁矿石数量的40.5%，比上年同期提高了3.9个百分点。进口印度和巴西铁矿石量分别为4528万吨和3499万吨，分别同比增长了18.4%和5.8%，同比增速大幅低于澳矿17.4个百分点和30个百分点，所占比重分别较上年同期降低了0.9个百分点和3.0个百分点。

值得关注的是，今年进口铁矿石出现多元化的变化趋势。前4个月，来自乌克兰和哈萨克斯坦的铁矿石数量大幅增长，分别增长了1.08倍，来自毛里塔尼亚的铁矿石增长了92.2%，来自南非的铁矿石增长了61.6%。进口上述四国的铁矿石数量合计为1719万吨，同比增长了78.6%，占全部进口铁矿石数量的9.1%，比上年同期提高了3.9个百分点。

项目	1-4月进口铁矿石		上年同期		比重 增减%	同比 增长%
	数量（万吨）	比重%	数量（万吨）	比重%
合计	18846		15349			22.8
澳大利亚	7631	40.5	5618	36.6	3.9	35.8
印度	4528	24.0	3823	24.9	-0.9	18.4
巴西	3499	18.6	3307	21.5	-3.0	5.8
南非	934	5.0	578	3.8	1.2	61.6
乌克兰	398	2.1	191	1.2	0.9	108.1
印度尼西亚	213	1.1	279	1.8	-0.7	-23.9
哈萨克斯坦	195	1.0	94	0.6	0.4	108.9
秘鲁	194	1.0	179	1.2	-0.1	8.5
毛里塔尼亚	192	1.0	100	0.7	0.4	92.2
伊朗	184	1.0	223	1.5	-0.5	-17.8
俄罗斯联邦	179	1.0	210	1.4	-0.4	-14.5
加拿大	147	0.8	125	0.8	0.0	17.4
智利	140	0.7	129	0.8	-0.1	7.8
委内瑞拉	101	0.5	142	0.9	-0.4	-29.0

（3）铁矿石的大量进口，使国内主要港口的铁矿石库存也大幅增长，截止5月下旬，铁矿石库存达到7061万吨，连续4个月环比增长，并且逼近去年同期最高点。同上年同期相比，5月末港口铁矿石库存增长了13.14%，而4月末为13.26%，3月末为11.84%，2月末为9.39%。各月铁矿石港口库存增长速度明显快于同期粗钢产量增长。

二、国产铁矿石产量下降，矿山企业效益低下、亏损额加大成为增产的最大障碍。

（1）据有关统计，1-4月全国共生产铁矿石2.3亿吨，同比减少3.5%。特别是华北地区减产幅度最大，同比减少了11.5%。西南、西北地区铁矿石产量大幅增长，分别同比增长了21.9%和19.1%。其他地区产量增长幅度不大。

项目	1-4月国产铁矿石		上年同期		比重 增减%	同比 增长%
	产量（亿吨）	比重%	产量（亿吨）	产量%
合计	2.3		2.4		-1	-3.5
华北地区	1.2	53	1.4	57	-4	-11.5
东北地区	0.4	17	0.4	16	+1	1.8
西南地区	0.3	14	0.3	11	+3	21.9
华东地区	0.2	7	0.1	6	+1	3.7
中南地区	0.2	7	0.2	7	0	1.9
西北地区	0.1	4	0.1	3	+1	19.1

4月份，国产铁矿石产量减量达到1200万吨，同比减少16.5%，创造了近5年以来的最大产量降幅。比3月份减少1.5%。其中华北地区3313万吨，比上年同期的4505万吨，同比减少了1192万吨，同比降幅达26.46%。

（2）进口铁矿石现货市场低位运行，对国产铁矿石行情形成冲击。

进口铁矿石市场自去年11月达到谷底以来，始终处于低位运行态势，平均CIF市场在66-76美元/吨之间，截止5月中旬，市场为66美元/吨，比去年同期市场大幅下跌了64.7%，比今年年初下跌19%，比今年2月中旬峰值下跌23%，比上年11月谷值还低5%。而国产铁精粉行情市场自3月份以来，一直在630-650元/吨徘徊，这个市场与进口现货矿+运费到工厂基本持平，且与国内企业加工的球团矿和烧结矿制造成本基本持平。在此情况下，国内铁矿石生产受到进口矿冲击的影响进一步凸显。

三、石油市场及货币汇率变化对铁矿石市场也产生了较大的影响。

（1）国际原油市场大幅上升，带动了其他基础原燃材料市场大幅上涨。蓝鲸钢工作室认为这样的上涨缺乏有效需求的支持。据联合国27日在纽约发布的《2009年世界经济形势与展望》说，2009年全球经济增长将负2.6%，较之其年初预测的负0.5%大幅降低了2.1个百分点。报告中说今年第一季度全球贸易额同比下降了40%，预计全年同比将下降11%，这将是自上个世纪30年代经济大萧条以来最大的年度降幅。

截止5月底，WTI原油市场升至66.32美元/吨，比年初市场高了近20美元/吨，大幅上涨了43.1%，比去年12月谷值大幅上涨了1.1倍。布鲁特原油市场大幅上涨了79.8%，欧佩克上涨了73.6%。原油市场的上涨主要是受库存降低的影响。

美国商务部公布的修正数据，美国经济一季度下降5.7%，连续第三个季度下降。比去年第四季度6.3%的降幅，收窄了0.6个百分点。外贸出口继去年第四季度下降23.6%后，今年第一季度又下降了28.7%；一季度私人住宅投资下降了38.7%，为连续第13个季度下降；企业设备和软件投资猛降33.5%，是1958年以来最大降幅。欧盟委员会预计欧盟和欧元区经济在2009年可能大幅下滑4%，面临二战以来最严重的经济危机。欧洲统计局统计显示，欧盟一季度工业生产下降7.9%，降幅超过2008年第四季度1.5个百分点，同比降幅则高达20.2%。日本内阁发布的一季度日本GDP统计数字显示，扣除物价变动因素，一季度日本经济环比下降15.2%，连续两个季度出现两位数跌幅，跌幅创战后纪录。其中出口比上季度下降26.0%，设备投资下降10.4%，个人消费下滑1.1%。世界主要经济体的持续衰退，表明世界经济仍处于下降通道，需求没有出现明显的增长。

（2）海运费市场大幅上涨。

截止5月29日，巴西至中国海运费市场升至37.625美元/吨，比年初市场上涨了3.25倍；西澳大利亚至中国海运费市场升至16.673美元/吨，比年初市场上涨了2.03倍。

今年的铁矿石谈判已经到了最关键的阶段，由于铁矿石巨头2008年破坏了首发市场机制，使它们丧失了借达成首发市场，各个击破、逼迫中国就范的机会。对于中国的强硬立场铁矿石供应巨头们显然有些估计不足。由于全球范围内的需求萎缩，粗钢产量大幅降低，除中国以外的行情铁矿石需求也面临大幅降低的趋势，因此不管谈判的最终结果如何，都将重新确定国际铁矿石运行机制的新构架。由于亚洲伙伴的先行妥协，反而为达成铁矿石“中国市场”创造了条件。